Cos'è l'interesse composto e come calcolarlo

2024 Autore: Malcolm Clapton | [email protected]. Ultima modifica: 2023-12-17 04:01

I calcolatori online, Excel o una formula aiuteranno.

Cos'è l'interesse composto?

Si tratta della maturazione degli interessi sia sulla quota capitale degli investimenti che sugli interessi di periodi precedenti. Il risultato è simile all'effetto di una palla di neve: tutto inizia con una pallina, ma più rotola, più neve si attacca e più grande diventa la palla. Gli investimenti di denaro portano reddito, e poi quest'ultimo dà nuovo reddito - e così via, finché non hai abbastanza pazienza.

L'interesse regolare funziona più facilmente: c'è un importo principale, sul quale viene addebitato una volta. La differenza sarà visibile anche a distanza di un anno.

Diciamo che una persona ha 100.000 rubli, che è pronta a investire in qualche bene per un anno con una redditività del 12% durante questo periodo. Se il reddito viene ricevuto solo una volta, la persona riceverà 112.000 rubli. E se, ad esempio, gli interessi maturano ogni mese e non vengono prelevati dal conto, entro la fine dell'anno ci saranno già 112.682,51 rubli.

La differenza non è così grande, ma maggiore è l'importo iniziale, la redditività e il periodo di investimento, maggiore è l'effetto dell'interesse composto.

Dove viene utilizzato l'interesse composto

Viene utilizzato quando è necessario calcolare la redditività delle classi di attività più popolari: depositi, obbligazioni e azioni.

In depositi bancari

Una persona può semplicemente mettere soldi su un deposito e trarre profitto ogni anno. Ma le banche hanno abbastanza offerte con "capitalizzazione degli interessi" - questo è sinonimo di interesse composto.

Ad esempio, una persona apre un deposito per 100.000 rubli con una capitalizzazione mensile. Ciò significa che nel primo mese, il profitto verrà maturato sull'importo originale, nel secondo - sull'importo con interessi e così via fino alla fine.

Mese	Importo all'inizio, rubli	Profitto, rubli	Importo finale, rubli
gennaio	100 000	1 000	101 000
febbraio	101 000	1 010	102 010
marzo	102 010	1 020, 1	103 010, 1
aprile	103 030, 1	1 030, 3	104 060, 4
Maggio	104 060, 4	1 040, 6	105 101
giugno	105 101	1 051, 01	106 152, 01
luglio	106 152, 01	1 061, 52	107 213, 53
agosto	107 213, 53	1 072, 14	108 285, 67
settembre	108 285, 67	1 082, 86	109 368, 53
ottobre	109 368, 52	1 093, 69	110 462, 22
novembre	110 462, 22	1 104, 62	111 566, 84
dicembre	111 566, 84	1 115, 67	112 682, 51

Supponiamo che questa sia solo una parte del capitale di una persona, che trasferirà da un deposito all'altro per molti anni consecutivi. Per semplicità, assumeremo che il tasso sui depositi non cambi per tutto questo tempo e rimanga al livello del 12% annuo.

Una persona che non preleva denaro, ma lo lascia entrare per un'ulteriore crescita, di conseguenza, riceverà una volta e mezza di più. Questo è importante se i piani sono a lungo termine, ad esempio per pagare l'istruzione dei bambini tra 20 anni. L'interesse composto ti aiuterà a risparmiare di più e a spendere per un'università di classe superiore. Oppure risparmia denaro e fai un viaggio intorno al mondo.

In obbligazioni

Gli obbligazionisti ricevono cedole - pagamenti periodici, le cui date sono note in anticipo. Di solito, i fondi arrivano una volta al trimestre, sei mesi o un anno. Gli importi delle cedole, tuttavia, non sono sempre annunciati. A volte il tasso di interesse fluttua, ma questo non è il tipo più popolare.

Se una persona non ha intenzione di vivere con il reddito delle cedole, allora può reinvestirlo: ottenere denaro e acquistare più obbligazioni con esso. La prossima volta verranno restituiti ancora più fondi e sarà possibile acquistare nuovamente titoli. Inizia così l'interesse composto.

Diciamo che un investitore ha acquistato OFZ 29010 per 100.000 rubli. Questo denaro è sufficiente per 92 obbligazioni, perché sono scambiate sopra la pari in borsa. In un anno, la persona riceverà 59,97 rubli per obbligazione o 5.517,24 rubli dall'intero pacchetto.

Successivamente sarà possibile acquistare altre cinque OFZ. E un anno dopo, l'investitore riceverà 5.817,09 rubli di cedola. Gli specialisti di solito chiamano il meccanismo in modo diverso: redditività effettiva. Come per i depositi, la differenza diventa più evidente nel tempo.

Se una persona reinveste i coupon, riceverà di nuovo una volta e mezza più soldi. Nel caso dell'obbligazione di esempio, si tratta di quasi 116 mila rubli. Senza reinvestimento ne torneranno solo 73mila.

Nelle promozioni

Comprendere il meccanismo per investire in azioni è un po' più difficile. Se si tratta di aziende in crescita come Yandex, Ozon o Facebook, allora l'interesse composto è, per così dire, integrato. Tali imprese non pagano dividendi, ma investono tutti i loro profitti nel loro sviluppo. Si scopre che l'interesse composto non influisce sul reddito dell'investitore, ma sulla crescita dell'azienda. Ciò significa che anche il prezzo delle azioni cresce più velocemente e una persona ci guadagna: l'ha comprata a meno, l'ha venduta più cara.

Altre aziende sono in circolazione da molto tempo e hanno preso una buona parte del mercato. Non hanno un posto dove crescere rapidamente, quindi le aziende condividono i profitti con gli azionisti attraverso il pagamento di dividendi. Quindi l'investitore può eseguire personalmente l'interesse composto.

Ad esempio, una persona ha acquistato azioni per un valore di $ 1.000 nella società di comunicazioni AT&T. L'azienda è chiamata l'aristocratico dei dividendi perché i pagamenti agli azionisti sono cresciuti continuamente per oltre 35 anni consecutivi. Immaginiamo due scenari: nel primo un investitore comprava titoli 10 anni fa, ora vende. Nel secondo, reinveste i dividendi.

Nel primo caso, una persona perderà $ 44,5 sulla vendita, perché i titoli sono leggermente più economici e, se teniamo conto dell'inflazione, la perdita sarà ancora maggiore. Durante questo periodo, riceverà $ 523,79 in dividendi, che è approssimativamente uguale a un rendimento medio annuo del 4,3%.

E se un investitore non spende dividendi, ma acquista ulteriori azioni della società con loro, tra 10 anni avrà già 58 titoli. Sono oltre 20 in più rispetto all'inizio, e ci saranno anche più dividendi: $ 665,94 in 10 anni. Il rendimento medio annuo in questo caso si aggira intorno al 5,2%.

Nel portafoglio di investimenti

L'interesse composto non è legato ai calcoli relativi a un singolo titolo. Può essere applicato all'intero portafoglio di investimenti.

Ad esempio, una persona potrebbe spendere un dividendo obbligazionario per acquistare azioni di un'altra società. Quindi fare soldi sull'aumento dei prezzi, vendere azioni e utilizzare il profitto per alcune altre transazioni finanziarie. E fallo sempre per mantenere un buon ritorno sull'investimento.

Il problema è che è molto difficile prevedere il rendimento effettivo per l'intero portafoglio.

Una vendita di azioni non riuscita può ridurre il guadagno derivante da un acquisto a buon mercato. Oppure i dividendi diminuiranno improvvisamente a causa di un anno negativo per l'azienda, che influirà anche sulla redditività del portafoglio.

Come calcolare l'interesse composto

Questo può essere fatto in modo semplice e lungo. Cominciamo da quest'ultimo perché è sempre utile capire la matematica dietro la finanza. Quindi risulterà per fissare obiettivi che sono più vicini alla realtà.

manualmente

L'interesse composto è principalmente una formula matematica. Il suo risultato è l'importo che una persona vuole ricevere alla fine. Tutto è calcolato così:

A = P × (1 + r / n)^nt

Il metodo può sembrare complicato, ma in realtà ci sono solo cinque variabili:

• UN- importo, ovvero l'importo totale.
• P- capitale, capitale iniziale. Può essere 100.000 rubli o 1.000 dollari, come negli esempi sopra.
• R è il tasso percentuale annuo che una persona si aspetta. Ad esempio, un deposito del 12% o un dividend yield medio del 5,3%.
• - Periodi di maturazione degli interessi per anno. Se vengono una volta al mese, ci saranno 12 periodi all'anno e, se trimestrali, quattro.
• T - il numero di anni per i quali una persona prevede di investire.

Supponiamo di scegliere lo stesso deposito bancario: 100.000 rubli al 12% annuo per 5 anni, con capitalizzazione mensile degli interessi. Il depositante può calcolare quanto riceverà alla fine del termine:

Passo 1	A = 100.000 × (1 + 0, 12/12)(12 × 5)
Passo 2	A = 100.000 × (1, 01)(60)
Passaggio 3	A = 100.000 × (1, 817 …)
Passaggio 4	A = 181 669,6 rubli

In cinque anni, il conto avrà quasi il doppio della somma di denaro. I valori possono fluttuare un po' a seconda di quanto a lungo vengono arrotondati i numeri lunghi, ma l'ordine rimarrà tale.

Se una persona si interessasse ogni anno, avrebbe a disposizione i primi 100.000 rubli, più altri 60.000 di profitto. L'effetto dell'interesse composto porterà 21 669 rubli in più.

Tramite una formula in Excel o Fogli Google

Sedersi con una calcolatrice o pezzi di carta non è interessante per tutti, quindi il calcolo può essere affidato a qualsiasi foglio di calcolo. Il modo più semplice per applicare è la formula per il valore futuro di un bene. Sia in Microsoft Excel che in Fogli Google, si chiama FV (o BS). È sufficiente inserire tutti i dati iniziali in ordine.

Utilizzo del calcolatore online

Investitori e finanzieri hanno escogitato molti calcolatori online gratuiti che calcolano l'interesse composto per tutto.

Ad esempio, per i depositi bancari, c'è o. Per calcolare le cedole su obbligazioni o dividendi, sono necessarie opzioni più funzionali come o. Da conveniente in russo - e calcolatrice bancaria "".

Il problema principale con tutti i calcoli: o si basano su dati storici o chiedono a una persona di indovinare come cambierà il tasso di interesse in futuro. Pertanto, nella maggior parte dei casi, questo è un modo per prevedere i risultati dell'interesse composto, ma non il fatto che sarà così.

Cosa vale la pena ricordare

1. L'interesse composto è una formula matematica che attiva l'effetto valanga. Investire denaro porta reddito, e poi questo dà nuovo reddito. Più a lungo va avanti, più una persona guadagna.
2. È utile applicare l'interesse composto su quasi tutti gli investimenti, dal deposito bancario all'acquisto di azioni.
3. L'interesse composto può essere calcolato manualmente, in un foglio di calcolo o su una calcolatrice: è facile, ci sono solo cinque variabili nella formula.
4. I risultati del lavoro di interesse composto possono essere solo previsti. Una buona prestazione in passato non significa che una persona guadagnerà lo stesso importo in futuro.